רצועות בולינג'ר הוא אינדיקטור טכני שפותח על ידי ג'ון בולינג'ר ומשמש למדידת התנודתיות של השוק ולזיהוי מצבים של "קניית יתר" או "מכירת יתר".
הטכניקה פותחה בשנות ה-80 על ידי ג'ון בולינג'ר, סוחר טכני, ונבע מהצורך ברצועות מסחר אדפטיביות וההתבוננות שהתנודתיות הייתה דינמית, לא סטטית כפי שסברו באותה תקופה.
זהו כלי ניתוח טכני המוגדר על ידי קבוצה של קווי מגמה.
הן משורטטות כשתי סטיות תקן, הן לחיוב והן לשלילה, הרחק מממוצע נע פשוט (SMA) של מחיר נייר ערך וניתן להתאים אותן להעדפות המשתמש.
רצועות בולינג'ר משתמשות ב-2 פרמטרים, תקופה וסטיות תקן.
ערכי ברירת המחדל הם 20 עבור תקופה ו-2 עבור סטיות תקן, אם כי ניתן להתאים אישית את השילובים.
הרצועות עוזרות לקבוע אם המחירים גבוהים או נמוכים על בסיס יחסי.
איך רצועת בולינג'ר נראית
רצועת בולינגר מורכבת מרצועה אמצעית (שהיא ממוצע נע) ומרצועה עליונה ותחתונה.
פסים עליונים ותחתונים אלו נקבעים מעל ומתחת לממוצע הנע במספר מסוים של סטיות תקן של מחיר, ובכך משלבים תנודתיות.
העיקרון הכללי הוא שעל ידי השוואת מיקום המניה ביחס לרצועות, סוחר עשוי להיות מסוגל לקבוע אם מחיר המניה נמוך יחסית או גבוה יחסית.
יתר על כן, רוחב הרצועה יכול להוות אינדיקטור לתנודתיות שלה (רצועות צרות יותר מצביעות על פחות תנודתיות בעוד שהרחבות יותר מצביעות על תנודתיות גבוהה יותר).
מה ניתן להסיק מרצועות בולינג'ר?
למרות שיוצר הטכניקה עצמו אמר "אין שום דבר בתגית של רצועה שהוא כשלעצמו אות", בכל זאת ניתן להסיק כמה דברים מהרצועות.
- כאשר הרצועות מתהדקות במהלך תקופה של תנודתיות נמוכה, זה מעלה את הסבירות למהלך חד של מחירים לשני הכיוונים.
הדבר עשוי להתחיל מהלך מגמתי, אך כדאי להיזהר ממהלך שווא בכיוון הפוך שמתהפך לפני שהמגמה מתחילה. - כאשר הרצועות נפרדות בכמות גדולה יוצאת דופן, התנודתיות גוברת וכל מגמה קיימת עשויה להסתיים.
- למחירים יש נטייה לקפוץ בתוך מעטפת הרצועות, לגעת ברצועה אחת ואז לעבור לרצועה השנייה.
ניתן להשתמש בתנודות אלה כדי לעזור לזהות יעדי רווח פוטנציאליים. לדוגמה, אם מחיר קופץ מהרצועה התחתונה ואז חוצה מעל הממוצע הנע, הרצועה העליונה הופכת ליעד הרווח. - המחיר יכול לחרוג ממעטפת רצועה לתקופות ממושכות במהלך טרנדים חזקים.
- במגמת עלייה חזקה, המחירים בדרך כלל נעים בין הרצועה העליונה לממוצע הנע של 20 יום.
כאשר זה קורה, ירידה מתחת לממוצע הנע של 20 יום מזהיר מפני היפוך מגמה למטה.
מגבלות רצועות בולינג'ר
רצועות בולינג'ר הן רק אינדיקטור אחד שנועד לספק לסוחרים מידע לגבי תנודתיות המחירים.
ג'ון בולינגר מציע להשתמש בהן עם שניים או שלושה אינדיקטורים אחרים שאינם מתואמים המספקים אותות ואינדיקטורים ישירים יותר לשוק המבוססים על סוגים שונים של נתונים. כמה מהטכניקות הטכניות המועדפות עליו הן סטייה/התכנסות ממוצעת נעה (MACD), נפח באיזון ומדד חוזק יחסי (RSI).
בנוסף, מכיוון שהרצועות מחושבות מממוצע נע פשוט, הן שוקלות נתוני מחירים ישנים יותר בצורה זהה לנתוני המחירים העדכניים ביותר, כלומר מידע חדש עשוי להיות מדולל על ידי נתונים מיושנים.
